Finansiell ställning och kassaflöde

Finansiell ställning

Balansomslutningen enligt segmentsredovisning uppgick per den 31 mars 2023 till 42 713 Mkr (40 309). Eget kapital uppgick till 14 687 Mkr (14 812), vilket gav en soliditet på 34,4 procent (36,7).

Räntebärande nettoskuld uppgick per den 31 mars 2023 till 7 984 Mkr (2 991). Den ökade nettoskulden förklaras av ökad rörelsekapitalbindning samt ökade investeringar i maskiner och verksamheter. I nettoskulden ingår projektfinansiering för osåld del av egenutvecklade bostadsprojekt så länge de är under produktion. Den osålda delen uppgick till 2 612 Mkr (1 573) och ökningen förklaras av en lägre andel sålda bostäder i pågående produktion jämfört med motsvarande tidpunkt föregående år. Den genomsnittliga räntan i låneportföljen, inklusive räntederivat, uppgick den 31 mars 2023 till 4,2 procent (1,5).

Koncernens disponibla likvida medel enligt IFRS, inklusive ej utnyttjade kreditlöften men exklusive projektfinansiering, var vid periodens slut 7 409 Mkr jämfört med 7 640 Mkr den 31 december 2022.

Som en konsekvens av att Peab från och med 1 januari 2020 konsoliderar svenska bostadsrättsföreningar enligt IFRS, tas borgensåtaganden inte upp för bostadsrättsföreningar under produktion. När bostadsrättsköparna tillträder bostäderna och bostadsrättsföreningarna inte längre konsolideras i Peabs räkenskaper, tar Peab upp borgensåtaganden till den del det finns osålda bostäder. Peab har ett garantiåtagande att förvärva osålda bostäder sex månader efter färdigställande. Koncernens eventualförpliktelser, exklusive solidariskt ansvar i handels- och kommanditbolag, uppgick vid periodens utgång till 2 828 Mkr jämfört med 2 801 Mkr den 31 december 2022. Av eventualförpliktelserna utgör borgensåtaganden för krediter i bostadsrättsföreningar avseende osåld del efter dekonsolideringen 147 Mkr jämfört med 97 Mkr den 31 december 2022.

Investeringar och avyttringar

Materiella och immateriella anläggningstillgångar har under kvartalet nettoinvesterats med 390 Mkr (337). Investeringarna avser i huvudsak maskininvesteringar inom affärsområde Industri.

Projekt- och exploateringsfastigheter, vilka redovisas som lagertillgångar, har under kvartalet nettoinvesterats med 694 Mkr (267). Investeringarna avser i huvudsak byggnation av hyresrättsprojekt samt fler osålda lägenheter.

Kassaflöde

Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till -701 Mkr (-330), varav kassaflödet från förändringar i rörelsekapital uppgick till -553 Mkr (-290). Det negativa kassaflödet från rörelsekapitalförändringar är främst hänförbart till affärsområde Projektutveckling och förklaras av ökade investeringar i projekt- och exploateringsfastigheter i form av byggnation av hyresrättsprojekt samt fler osålda lägenheter.

Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till -207 Mkr (7). Investeringarna i kvartalet bestod främst av maskininvesteringar inom affärsområde Industri.

Kassaflöde före finansiering uppgick till -908 Mkr (-323).