Not 2 – Förvärv av rörelse
Förvärv av beläggnings- och ballastverksamhet i Norden
Den 4 juli 2019 tecknade Peab avtal om att förvärva YITs beläggnings- och ballastverksamhet i Norden. Transaktionen var villkorad av godkännande av konkurrensmyndigheterna samt uppfyllande av sedvanliga avtalsvillkor. I slutet på mars 2020 erhölls godkännande från konkurrensmyndigheterna och förvärvet slutfördes den 1 april 2020. Förvärvet innebar att Peab utökar sin närvaro i Sverige, Norge och Finland samt etablerar sig i Danmark. Peab får en unik och marknadsledande position inom denna verksamhet i Norden. Genom förvärvet övertar Peab cirka 2 000 medarbetare, cirka 200 strategiskt placerade täkter samt 63 asfaltverk runt om i Norden. Verksamheterna integreras huvudsakligen i bolagen Peab Asfalt och Swerock. För beläggningsverksamheten innebär det att verksamheten nu etableras i Finland och Danmark. Förvärvet skapar även förutsättningar för vidare expansion och utveckling av andra verksamheter, som Recycling och Betong.
Transaktionen är en kombination av aktie- och inkråmsförvärv. Den från Peab totala överförda ersättningen uppgick till 3 184 Mkr, fördelad på 2 438 Mkr i överförd ersättning för aktier och inkråmsförvärv samt 746 Mkr i lösen av ägarlån till säljaren.
Under de sex månader förvärvet ingått i koncernen har de bidragit med 4 479 Mkr till koncernens intäkter och 201 Mkr till periodens resultat (inklusive finansieringskostnader och avskrivningar på övervärden men exklusive förvärvskostnader och överlåtelseskatt i Finland). Om förvärvet hade inträffat per den 1 januari 2020 hade det bidragit till koncernens intäkter med 4 785 Mkr och periodens resultat med -47 Mkr (inklusive finansieringskostnader och avskrivningar på övervärden men exklusive förvärvskostnader och överlåtelseskatter i Finland). Förvärvskostnader och överlåtelseskatt i Finland uppgick till 95 Mkr, varav 40 Mkr redovisats 2019. Kostnaderna redovisas som försäljnings- och administrationskostnader och i kassaflödesanalysen i den löpande verksamheten.
Effekter av förvärvet 2020
Det förvärvade företagens nettotillgångar vid förvärvstidpunkten:
| Group‚ MSEK | ||
| Koncernen, Mkr | ||
| Intangible assets | Immateriella anläggningstillgångar | 279 |
| Tangible assets | Materiella anläggningstillgångar | 1 563 |
| Other financial assets | Övriga finansiella anläggningstillgångar | 83 |
| Deferred tax recoverables | Uppskjutna skattefordringar | 166 |
| Inventories | Varulager | 666 |
| Accounts receivable and other receivables | Kundfordringar och övriga rörelsefordringar | 359 |
| Liquid funds | Likvida medel | 59 |
| Interest-bearing liabilities (leases) | Räntebärande skulder (leasing) | -361 |
| Shareholder loan to selling company (acquired receivables) 1) | Ägarlån till säljande bolag (förvärvade fordringar) 1) | -746 |
| Deferred tax liabilities | Uppskjutna skatteskulder | -57 |
| Accounts payable and other current liabilities | Leverantörsskulder och övriga rörelseskulder | -983 |
| Net identifiable assets and liabilities | Netto identifierbara tillgångar och skulder | 1 028 |
| Group goodwill | Koncerngoodwill | 1 410 |
| Consideration transferred 2) | Överförd ersättning 2) | 2 438 |
| 1) Acquired receivables are recognized at the seller’s nominal value and is settled in Peab against acquired liabilities for the corresponding amount | 1) Förvärvade fodringar redovisats till säljarens nominella värde och avräknas i Peab mot förvärvade skulder till motsvarande belopp | |
| 2) Cash | 2) Kontant | 2 438 |
| Additional shareholder loans to the selling company | Tillkommer aktieägarlån till säljande bolag | 746 |
Goodwill
Den goodwill som redovisas för förvärvet representerar en stark marknadsposition, etablering på nya marknader, synergier med befintliga verksamheter, vidare expansion och utveckling av andra verksamheter såsom recycling och betong samt en väl fungerande organisation. Av förvärvad goodwill är 87 Mkr skattemässigt avdragsgill.
Förvärvade fordringar
Verkligt värde på kundfordringar uppgår till 172 Mkr. Fordringarnas bruttobelopp uppgår till 178 Mkr varav -6 Mkr inte bedöms bli reglerade.
Övriga förvärv
Under perioden har även andra mindre förvärv skett i Peabkoncernen men då dessa inte är väsentliga lämnas inga upplysningar om de förvärven.
Goodwill
| Group‚ MSEK | ||
| Koncernen, Mkr | ||
| Opening acquisition value | Ingående anskaffningsvärde | 1 875 |
| Purchases through acquired companies | Inköp via förvärvade företag | 1 410 |
| Sales through acquired companies | Försäljning via sålda bolag | -20 |
| Exchange rate differences | Valutakursdifferens | -82 |
| Closing accumulated acquisition value | Utgående ackumulerade anskaffningsvärde | 3 183 |
| Opening write-downs | Ingående nedskrivningar | -39 |
| Sales through acquired companies | Försäljning via sålda bolag | 20 |
| Write-downs for the year | Årets nedskrivningar | -20 |
| Closing accumulated write-downs | Utgående ackumulerade nedskrivningar | -39 |
| Closing recognized value | Utgående redovisat värde | 3 144 |