Not 4 Rörelsesegment

Koncernens verksamhet delas upp i rörelsesegment baserat på hur företagets högste verkställande beslutsfattare, dvs koncernledningen, följer verksamheten.

Koncernen rapporteras i fyra affärsområden; Bygg, Anläggning, Industri och Projektutveckling. Affärsområdena motsvaras av rörelsesegment.

Segmentsredovisningen sker utifrån successiv vinstavräkning i projekten då det speglar hur koncernledning och styrelse följer verksamheten. I den legala redovisningen tillämpar Peab IFRIC 15, Avtal för uppförande av fastigheter. För bostadsprojekt i Finland och Norge samt egna hem i Sverige innebär detta att IAS 18, Intäkter, tillämpas och att projekten vinstavräknas först vid överlämnandet av bostaden till köparen. I segmentsredovisningen upprättas därför en brygga mellan operativ redovisning enligt successiv vinstavräkning och legal redovisning. För mer information avseende redovisningsprinciper för bostadsproduktion, se not 1.

I affärsområde Bygg redovisas omsättning och resultat hänförligt till entreprenaddelen i egenutvecklade bostadsprojekt, i hyresrättsprojekt samt i övriga fastighetsprojekt till affärsområde Projektutveckling. Redovisningen sker enligt successiv vinstavräkning. I affärsområde Projektutveckling redovisas omsättning för både entreprenaddelen och byggherredelen i egenutvecklade bostadsprojekt. Redovisat resultat utgörs av resultatet i byggherredelen redovisad enligt successiv vinstavräkning. För fastighetsprojekt i egen balansräkning som redovisas som projekt- och exploateringsfastigheter och som säljs i bolagsform via aktier redovisas underliggande försäljningsvärde på fastigheten som omsättning och bokfört värde i balansräkningen som kostnad. Vid försäljning av fastighetsprojekt som redovisas som driftsfastigheter eller förvaltningsfastigheter redovisas resultateffekten netto som övrig rörelseintäkt eller övrig rörelsekostnad. Intern omsättning avseende entreprenadkostnaden för egenutvecklade bostadsprojekt mellan affärsområde Bygg och Projektutveckling elimineras på koncernnivå. Omsättning och resultat för entreprenaddelen avseende fastighetsprojekt i egen balansräkning elimineras på koncernnivå. Internvinsten återläggs vid avyttring.

Koncernens interna rapportering är uppbyggd så att koncernledningen följer varje affärsområde t o m rörelseresultatet och rörelsemarginalen. För affärsområde Industri och Projektutveckling följer ledningen även upp utvecklingen på sysselsatt kapital. Sysselsatt kapital för affärsområdena utgörs av affärsområdets balansomslutning reducerat med uppskjutna skattefordringar och interna fordringar gentemot internbanken Peab Finans med avdrag för ej räntebärande skulder och uppskjutna skatteskulder.

Internpris mellan koncernens olika segment är satta utifrån principen om ”armlängds avstånd” d v s mellan parter som är oberoende av varandra, välinformerade och med ett intresse av att transaktionerna genomförs.

I segmentens rörelseresultat har inkluderats direkt hänförbara poster samt poster som kan fördelas på segmenten på ett rimligt och tillförlitligt sätt. Ej fördelade poster består av finansiella intäkter och kostnader samt skatter.

Rörelsesegment

Koncernen består av följande rörelsesegment:

  • Bygg: Affärsområde Bygg omfattar koncernens resurser avseende byggrelaterade tjänster. Bygg utför entreprenader åt externa kunder såväl som till interna kunder, främst till affärsområde Projektutveckling. Verksamheten bedrivs genom elva regioner i Sverige, tre i Norge och två i Finland. Tre specialiserade bostadsproducerande regioner finns i Stockholm, Göteborg och Öresundsregionen. Byggserviceverksamheten är en rikstäckande organisation med fokus på storstadsområdena. Övriga regioner bedriver alla typer av byggprojekt inom sitt geografiska område.

  • Anläggning: Affärsområde Anläggning utför uppdrag som byggnation av större infrastrukturprojekt och anläggningsarbeten samt mindre projekt på lokal marknad. Anläggning utför även drift och underhåll av vägar och kommunala anläggningar. Från och med 1 januari 2017 har Grundläggning flyttats över till Anläggning från affärsområde Industri. Verksamheten bedrivs genom geografiskt indelade regioner i Sverige, Norge och Finland. Beställare är Trafikverket, kommuner och lokalt näringsliv.

  • Industri: Verksamheten inom Industri bedrivs genom sex produktområden; Asfalt, Betong, Grus och berg, Transport och Maskin, Uthyrning samt Byggsystem. Samtliga har en inriktning mot den nordiska bygg- och anläggningsmarknaden. Kunderna utgörs huvudsakligen av de nordiska bygg- och anläggningsbolagen.

  • Projektutveckling: Affärsområde Projektutveckling omfattar Peabs utveckling av bostäder och fastigheter i Sverige, Norge och Finland. Verksamheten bedrivs i två delar, Bostadsutveckling och Fastighetsutveckling. Bostadsutveckling utvecklar alla typer av bostäder såsom flerfamiljshus i bostadsrätts-, äganderätts- och hyresrättsform samt småhus. Fastighetsutveckling bedriver verksamhet avseende förvärv, utveckling, förvaltning och avyttring av kommersiella fastigheter. Verksamheten omfattar projekt i helägda och delägda bolag. Delägda bolag består bland annat av Peabs ägande i Fastighets AB Centur (ägande och utveckling av kommersiella fastigheter och bostäder), Tornet Bostadsproduktion AB (ägande av hyresrätter), Fastighets AB ML4 (ägande och förvaltning av forskningsanläggningen Max IV i Lund) samt Point Hyllie Holding AB (utveckling och ägande av kontorsfastigheten The Point samt ägande och förvaltning av hotellfastigheten Värdshuset 5). Projekt i helägda bolag består av ett större antal innehav av allt ifrån mark för utveckling där detaljplan är under utarbetande till färdigutvecklade projekt färdiga för avyttring. Omsättning och rörelseresultat från verksamheten härrör från drift av helägda fastigheter, av resultatandelar från delägda bolag samt realisationsresultat vid avyttring av färdiga fastigheter och andelar i delägda bolag.

Övrig verksamhet redovisas under benämningen Koncerngemensamt och består av centrala bolag och gemensamma koncernfunktioner.

Koncernen 2017, Mkr Bygg Anläggning Industri Projekt-utveckling Koncern-   gemensamt Eliminering Totalt operativt koncernen 1) Justering redovisning bostäder 2) Koncernen
Extern försäljning 22 073 10 319 9 206 8 568 101 0 50 267 -177 50 090
Intern försäljning 4 653 1 506 3 555 61 892 -10 667 – –
Summa intäkter 26 726 11 825 12 761 8 629 993 -10 667 50 267 -177 50 090
Rörelsekostnader -26 138 -11 488 -11 943 -7 985 -1 230 10 662 -48 122 157 -47 965
Övriga rörelseintäkter 15 42 68 167 9 4 305 305
Övriga rörelsekostnader -1 -5 -19 0 0 -25 -25
Rörelseresultat 602 374 867 811 -228 -1 2 425 -20 2 405
Rörelsemarginal, % 2,3 3,2 6,8 9,4     4,8   4,8
Finansiella intäkter 191
Finansiella kostnader -151
Resultat före skatt 2 445
Skatt -388
Årets resultat 2 057
Avskrivningar -19 -66 -754 -54 -13 2 -904
Nedskrivningar inom rörelseresultatet -1 -8 -33 -11 -53
Realisationsvinster/förluster 11 15 43 145 4 218
Övriga väsentliga icke kassaflödespåverkande poster 104 -7 5 -98 8 12
Sysselsatt kapital per 31 december -856 200 5 781 10 024 -1 045 3) 14 104

 

Koncernen 2016, Mkr Bygg Anläggning Industri Projekt-utveckling Koncern-   gemensamt Eliminering Totalt operativt koncernen 1) Justering redovisning bostäder 2) Koncernen
Extern försäljning 20 459 9 461 8 876 7 589 104 0 46 489 -152 46 337
Intern försäljning 3 662 1 279 3 285 50 793 -9 069 – –
Summa intäkter 24 121 10 740 12 161 7 639 897 -9 069 46 489 -152 46 337
Rörelsekostnader -23 585 -10 396 -11 478 -7 068 -1 018 8 994 -44 551 175 -44 376
Övriga rörelseintäkter 8 15 74 52 149 149
Övriga rörelsekostnader -2 -4 -4 -1 -1 -12 -12
Rörelseresultat 542 355 753 622 -122 -75 2 075 23 2 098
Rörelsemarginal, % 2,2 3,3 6,2 8,1     4,5   4,5
Finansiella intäkter 195
Finansiella kostnader  -243
Resultat före skatt 2 050
Skatt -323
Årets resultat 1 727
Avskrivningar -17 -36 -699 -18 -14 -784
Nedskrivningar inom rörelseresultatet -18 -60 -78
Realisationsvinster/förluster 3 4 44 136 -1 186
Övriga väsentliga icke kassaflödespåverkande poster -19 -3 -2 30 44 50
Sysselsatt kapital per 31 december -949 -302 5 416 10 281 -44 3) 14 402

1) Enligt successiv vinstavräkning (IAS 11).
2) Justering av redovisningsprincip för egna hem i Sverige samt bostäder i Finland och Norge till färdigställandemetoden (IAS 18).
3) Ej fördelat sysselsatt kapital.

Kommentarer till tabellerna

En stark bostadsmarknad har bidragit till en gynnsam utveckling för affärsområdena under både 2017 och 2016. Entreprenadverksamheterna i affärsområde Bygg och Anläggning redovisade omsättningsökningar med stabila resultatnivåer för 2017. Affärsområde Industri ökade både omsättning och resultat i jämförelse med 2016 med en förbättrad rörelsemarginal. Även i affärsområde Projektutveckling har utvecklingen under 2017 varit positiv. Framför allt har den starka efterfrågan på bostadsmarknaden haft en positiv effekt på både omsättning och resultat inom Bostadsutveckling. I Fastighetsutveckling ingick under 2017 en realisationsvinst om 75 Mkr från försäljning av Peabs andel av joint venture företag till Catena. I december 2016 avtalade Peab och Fabege om att Peab under januari 2017 skulle sälja ett antal tillgångar i Arenastaden och Ulriksdal i Solna. Försäljningarna i Ulriksdal påverkade omsättningen under 2017 med 577 Mkr. Transaktionerna hade netto ingen resultateffekt då försäljningarna i Ulriksdal påverkade rörelseresultatet positivt med 180 Mkr medan försäljningarna av tillgångarna i Arenastaden påverkade rörelseresultatet negativt med 180 Mkr. Under 2016 ingick delförsäljning av fastigheter i Hyllie, Malmö till ett underliggande fastighetsvärde om 777 Mkr med en resultateffekt om 104 Mkr.

Geografiska områden

Intäkter från externa kunder har hänförts till enskilda länder efter där kunderna är lokaliserade. Informationen avseende immateriella och materiella anläggningstillgångarnas fördelning är baserade på de länder där tillgångarna är lokaliserade.

Sverige Norge Finland Övriga marknader Summa
Koncernen, Mkr 2017 2016 2017 2016 2017 2016 2017 2016 2017 2016
Extern försäljning 41 001 38 607 5 743 5 157 3 331 2 538 15 35 50 090 46 337
Immateriella- och materiella anläggningstillgångar samt förvaltningsfastigheter 7 334 5 324 586 633 626 356 – – 8 546 6 313

 

Sverige Norge Finland Summa 1)
Moderbolaget, Mkr 2017 2016 2017 2016 2017 2016 2017 2016
Nettoomsättning 239  224 16  13 7 5 262 242

1) Inkluderat i Koncerngemensamt.